Make Money Using Ichimoku Kinko Hyo

Best Binary Options Brokers 2020:
  • Binarium
    Binarium

    The Best Binary Options Broker 2020!
    Perfect Choice For Beginners!
    Free Demo Account!
    Free Trading Education!
    Get Your Sing-Up Bonus Now!

  • Binomo
    Binomo

    Only For Experienced Traders!

Ichimoku Charts in Forex Trading

The Ichimoku Kinko Hyo, or equilibrium chart, isolates higher probability trades in the forex market. It is new to the mainstream, but has been rising in popularity among novice and experienced traders. Known for its applications in futures and equities, the Ichimoku shows more data points, which provide a more reliable price action. The application offers multiple tests and combines three indicators into one chart, allowing a trader to make the most informed decision. Learn how the Ichimoku works and how it can be applied to a trading strategy.

Getting to Know the Ichimoku Chart

A basic understanding of the components that make up the equilibrium chart need to be established before a trader can execute effectively on the chart. The Ichimoku was created and revealed in 1968 in a manner unlike most other technical indicators and chart applications. While applications were usually formulated by statisticians or mathematicians in the industry, the indicator was constructed by a Tokyo newspaper writer named Goichi Hosoda and a handful of assistants running multiple calculations. This indicator is now used by many Japanese trading rooms because it offers multiple tests on the price action, creating higher probability trades. Although many traders are intimidated by the abundance of lines drawn when the chart is actually applied, the components can be easily translated into more commonly accepted indicators.

The application is made up of four major components and offers the trader key insights into FX market price action. First, we’ll take a look at the Tenkan and Kijun Sens lines. The lines are used as a moving average crossover and can be applied as simple translations of the 20- and 50-day moving averages, although with slightly different timeframes.

1. The Tenkan Sen: calculated as the sum of the highest high and the lowest low divided by two. The Tenkan is calculated over the previous seven-to-eight time periods.

2. The Kijun Sen: calculated as the sum of the highest high and the lowest low divided by two. Although the calculation is similar, the Kijun takes the past 22 time periods into account.

What the trader will want to do here is use the crossover to initiate the position – similar to a moving average crossover. Looking at our example in Figure 1, we see a clear crossover of the Tenkan Sen (black line) and the Kijun Sen (red line) at point X. This decline simply means that near-term prices are dipping below the longer term price trend, signaling a downtrending move lower.

Figure 1 – A crossover in similar Western branded fashion

Now let’s take a look at the most important component, the Ichimoku “cloud,” which represents current and historical price action. It behaves in much the same way as simple support and resistance by creating formative barriers. The last two components of the Ichimoku application are:

3. Senkou Span A: the sum of the Tenkan Sen and the Kijun Sen divided by two. The calculation is then plotted 26 time periods ahead of the current price action.

4. Senkou Span B: the sum of the highest high and the lowest low divided by two. This calculation is taken over the past 52 time periods and is plotted 26 periods ahead.

Once plotted on the chart, the area between the two lines is referred to as the Kumo, or cloud. Comparatively thicker than typical support and resistance lines, the cloud offers the trader a thorough filter. The thicker cloud will tend to take the volatility of the currency markets into account instead of giving the trader a visually thin price level for support and resistance. A break through the cloud and a subsequent move above or below it will suggest a better and more probable trade. Let’s take a look at the comparison in Figure 2.

Best Binary Options Brokers 2020:
  • Binarium
    Binarium

    The Best Binary Options Broker 2020!
    Perfect Choice For Beginners!
    Free Demo Account!
    Free Trading Education!
    Get Your Sing-Up Bonus Now!

  • Binomo
    Binomo

    Only For Experienced Traders!

Taking our USD/CAD example, we see a comparable difference between the two currencies. Although we see a clear support at 1.1522 in our standard chart (Figure 2), we subsequently see a retest of the level. At this point, some trades probably will be stopped out as the price action comes back against the level, which is somewhat concerning for even the most advanced trader. However, in our Ichimoku example (Figure 3), the cloud serves as an excellent filter. The cloud suggests a better trade opportunity on a break of the 1.1450 figure by taking the volatility and apparent take back into account. Here, the price action does not trade back, keeping the trade in the overall downtrend momentum.

Figure 2 – Classic support and resistance break

Ichimoku Kinko Hyo: A comprehensive guide by TraderSmokey

Ichimoku Kinko Hyo roughly translates to “One Glance Equilibrium Chart” and is a trend identification system that consists of 6 different parts which together form the whole system.

The Ichimoku Kinko Hyo is a complete trading system. You can solely trade off of the Ichimoku system without ever drawing a trendline or a horizontal level. It gives you insight about potential current and future support / resistance levels and gives you immediate insight about the trend of the underlying asset you’re using it on. It can also be used as an indicator, giving you overbought / oversold signals, showing you potential trend changes and it can give you confluence with your own support / resistance levels. In the end it’s up to each individual on how they chose to use the Ichimoku Kinko Hyo.

It may look complicated, but once you understand how the system works you’ll be able to identify the trend of an asset just by looking at the chart for a few seconds, and from there you can engage either in deeper Ichimoku analysis and try to find a trade entry or move onto the next chart.

The chart examples I’m giving will all be cryptocurrency charts, since that’s the markets that I trade the most. Keep in mind though that the Ichimoku system is applicable to every single market, wether that’d be commodities, crypto currencies, forex etc.

To start things off I’ll introduce you to the 6 parts of the Ichimoku system and give you a brief explanation about what they do and how they’re calculated.

The Kijun-Sen is the base line of the Ichimoku system.

It’s the bread and butter for every Ichimoku trader since an interaction between price and the Kijun-Sen constitutes Equilibrium, which often is a great point to enter a trade in a trending market.

It’s a potential Support/Resistance level and tends to hold more value than the Tenkan-Sen (Conversion Line), due to it’s slower progression.

(highest high + lowest low)/2 for the past X periods

Since Traders can change their input settings for the Ichimoku Cloud I’m gonna give you the most common settings for the Kijun-Sen:

Standard settings: X = 26

Crypto settings: X = 30

Doubled Crypto settings: X = 60

The Tenkan-Sen is the conversion line of the Ichimoku system.

Like the Kijun-Sen, the Tenkan-Sen is a potential Support/Resistance level.

Due to it’s faster progression, it’s generally seen as weaker than the Kijun-Sen, and acts as a signal line for the Ichimoku system. If the Tenkan-Sen crosses the Kijun-Sen from beneath, it signals a bullish TK-Cross, and vice-versa for a bearish TK-Cross. These signals gain/lose strength depending on the position of the cross in relation to the cloud.

(Highest high + lowest low)/2 for the past X periods

Most common settings for the Tenkan-Sen:

Standard settings: X = 9

Crypto settings: X = 10

Doubled Crypto settings: X = 20

The Chikou Span is also called Lagging Span, and the name is self-explanatory since it’s simply a line representing current candle closes, but X periods in the past, therefore lagging.

The position of the Chikou Span in relation to price / cloud / Tenkan-Sen / Kijun-Sen is an indication of strength for the current trend.

Interactions between the Chikou Span and other components of the cloud also give insight about potential support / resistance. Basically, old Kijun-Sen / Tenkan-Sen / Senkou-Span A / Senkou-Span B levels can still be relevant, and keeping an eye on the Chikou Span will make you keep those levels in mind.

Most common settings for the Chikou Span:

Standard settings: X = 26

Crypto settings: X = 30

Doubled Crypto settings: X = 30 (the offset does not get doubled)

The Senkou-Span A is one of the two lines that form the cloud of the Ichimoku System and gives traders insight about potential support / resistance X periods projected into the future, demonstrating a rough estimate about where price would be trading based on current trend.

(Kijun-Sen + Tenkan-Sen)/2 for the past X periods

Most common settings for the Senkou-Span A:

Standard settings: X = 26 projected 26 periods into the future

Crypto settings: X = 30 projected 30 periods into the future

Doubled crypto settings: X = 60 projected 30 periods into the future

The Senkou-Span B is the second of the two lines that form the cloud of the Ichimoku System. Same as the Senkou-Span A it gives traders insight about potential support / resistance X periods projected into the future.

(Highest High + Lowest Low)/2 for the past X periods

Most common settings for the Senkou-Span A:

Standard settings: X = 52 projected 26 periods into the future

Crypto settings: X = 60 projected 30 periods into the future

Doubled Crypto settings: X = 120 projected 30 periods into the future

6) Kumo, also called Cloud

The Cloud is formed by two extremities, by the Senkou-Span A and Senkou-Span B.

The difference between the Senkou-Span A and Senkou-Span B forms the cloud, which is either bearish or bullish, depending on what Span is currently at a higher level.

If the Senkou-Span A is higher than the Senkou-Span B the cloud is bullish, and vice-versa for a bearish cloud.

Please verify you are a human

Access to this page has been denied because we believe you are using automation tools to browse the website.

This may happen as a result of the following:

  • Javascript is disabled or blocked by an extension (ad blockers for example)
  • Your browser does not support cookies

Please make sure that Javascript and cookies are enabled on your browser and that you are not blocking them from loading.

Reference ID: #af3131a0-7a5f-11ea-96aa-d722e0a042f2

Ichimoku Kinko Hyo как подтверждение рыночных тенденций

“Most traders go broke because they can’t adapt. They think they have found the ‘secret’, and may even make money for a while, but then suddenly it stops working. They don’t adapt, they just keep on trying the same old (now non-functional) trick until they run out of cash. The reason I’m Nick Stott and you are not is that I adapt on a daily basis. Adapt or die!”
Nick Stott

“Большинство трейдеров разоряются, потому что они не способны приспосабливаться. Они думают, что нашли «секрет» и могут даже зарабатывать какое-то время, но внезапно это перестает работать. Они не приспосабливаются, они просто продолжают пытаться применять те же самые старые (теперь уже нефункциональные) приемы, пока их деньги не закончатся. Причина, по которой я – Ник Стот, а вы – нет, в том, что я приспосабливаюсь каждый день. Адаптируйся или умри!”
Nick Stott [1]

В настоящей статье мы рассмотрим авторские методы анализа рыночной ситуации и кластеризацию торговых сигналов на момент входа в сделку при торговле по уровням Camarilla Equation. Предлагаемые методы позволяют существенно повысить качество входов и процентное соотношение удачных трейдов к неудачным. Познакомиться с системой Camarilla Equation можно, например, в предыдущей статье нашего цикла [2]. Отметим, что в качестве иллюстраций к статье нам нет необходимости искать подходящие примеры где-то на истории. Camarilla Equation – это надежная система, которая работает каждый день, и потому в качестве иллюстраций мы используем графики движения валютных пар на день написания статьи.

«Запад есть Запад, Восток есть Восток, и с мест они не сойдут», утверждал Дж. Р. Киплинг, однако сочетание методов западного и восточного технического анализа вполне способно породить интересные и вполне жизнеспособные торговые системы, что мы постараемся продемонстрировать далее в статье.

Как известно, г-н Хосода рекомендовал использовать разработанный им индикатор Ichimoku Kinko Hyo для подтверждения сигналов, полученных в результате свечного анализа [см. напр. 3]. Или наоборот, что, в общем, не принципиально. Аналогично, мы будем использовать Ichimoku Kinko Hyo в качестве подтверждения сигналов обоих типов, возникающих при работе с уровнями Camarilla Equation.

Рассмотрим рис. 1. В зоне 1 мы видим вполне успешный отбив от уровня L3 и по правилам работы с уровнями Camarilla должны открыть позицию против тренда, рассчитывая на достижение противоположного края внутреннего коридора. Однако цена дошла лишь до середины диапазона и в зоне 2 развернулась в противоположную сторону, дойдя до L4 (что, заметим в скобках, все-таки не помешало бы получить некоторую прибыль, если открываться двумя юнитами и снимать половину прибыли в середине диапазона, как мы рекомендовали в предыдущей статье цикла).

Причина такого поведения цены становится вполне понятной, если наложить на этот же график индикатор Ichimoku Kinko Hyo с параметрами 12-24-120. Линия Senkou Span A, стоящая на пути движения цены, выступила в качестве сильного уровня сопротивления, пробить который цена оказалась не в состоянии. Более осторожный трейдер либо изначально выставил бы уровень тейк-профита на границе облака Senkou Span, либо, учитывая в целом нисходящий тренд, показываемый линией Kijun-sen и цветом облака Ишимоку, вообще не стал бы инициировать сделку.

А вот на рис. 2 картина совсем иная. Облако Ишимоку находится за пределами внутреннего коридора, тем самым увеличивая его надежность, а цвет облака, как и Kijun-sen, подтверждают восходящий характер тренда. При таких условиях сделка практически обречена на удачу.

Рис. 2. USDJPY за 23.12.08

Ситуация, изображенная на рис. 3, настолько тривиальна, что никаких комментариев, пожалуй, не требуется. Уровень H3, усиленный границей облака Ишимоку, обладает особой надежностью. Заметим лишь, что в качестве параметров для Ichimoku Kinko Hyo, отскок от облака которого так блестяще был отработан, использовались значения 12-60-120.

Рис. 3. USDCHF за 24.12.08

Рис. 4. USDCHF за 24.12.08

Для полноты картины нам не хватает лишь примера неудачного пробоя внешнего уровня. Такой пример приведен на рис. 5. Не смотря на то, что в зоне 1 уровень H4 был уверенно пробит, граница облака Ишимоку, стоящая на пути движения цены за пределами внешнего коридора, вновь оказалась серьезным препятствием, который цена преодолеть не смогла (зона 2) и вынуждена была вернуться внутрь коридора L4-H4 (зона 3).

Рис. 5. AUDUSD за 24.12.2008

Обобщим основные принципы кластеризации сигналов Camarilla Equation и Ichimoku Kinko Hyo, продемонстрированные в данной статье. Преимущественное внимание оказывается границам облака Ишимоку. Нахождение линий Senkou Span A или Senkou Span B на пути возможного следования цены должно заставить трейдера серьезно задуматься о целесообразности открытия позиции. Напротив, особую надежность приобретают сигналы Camarilla Equation, когда линии Senkou Span совпадают с границами коридора или находятся недалеко от них со стороны, противоположной потенциальному движению цены. Рекомендуется открывать позиции в направлении движения Kijun-sen и с учетом цвета облака Ишимоку.

Поскольку при больших значениях параметров настройки Ichimoku Kinko Hyo касание облака происходит сравнительно редко, для внутридневной работы с уровнями Camarilla Equation имеет смысл использовать сравнительно небольшие значения параметров. Для большинства инструментов на рынке FOREX для часовых графиков мы используем параметры 12-24-120 или 12-60-120. При этом необходимо помнить, что каждая валютная пара отличается своеобразием, и потому параметры, подходящие для одной пары, не всегда будут работать хорошо для другой.

В следующей статье нашего цикла мы вновь поговорим о Ichimoku Kinko Hyo, поскольку именно этот индикатор делает торговлю по уровням Camarilla Equation особенно эффективной. Будет рассмотрена авторская система Advanced Ichimoku, расширяющая функциональные возможности классической Ichimoku Kinko Hyo.

Best Binary Options Brokers 2020:
  • Binarium
    Binarium

    The Best Binary Options Broker 2020!
    Perfect Choice For Beginners!
    Free Demo Account!
    Free Trading Education!
    Get Your Sing-Up Bonus Now!

  • Binomo
    Binomo

    Only For Experienced Traders!

Like this post? Please share to your friends:
Binary Options Trading For Beginners
Leave a Reply

;-) :| :x :twisted: :smile: :shock: :sad: :roll: :razz: :oops: :o :mrgreen: :lol: :idea: :grin: :evil: :cry: :cool: :arrow: :???: :?: :!: